Američka investiciona banka Morgan Stenli (Morgan Stanley) izvela je najdrskiju „krađu“ posla koju su hongkonški bankari videli poslednjih godina preotevši privatnu emisiju vrednu 4,7 milijardi dolara ispred nosa Goldman Saksu (Goldman Sachs) i Kredi Svisu (Credit Suisse), koji su mislili da je posao već njihov.Ovaj „ukradeni“ mandat katapultirao je Morgan Stenli na sam vrh prošlonedeljnih Dilodžikovih tabela za Aziju, pripisujući ovoj kompaniji sve zasluge za privatnu emisiju akcija „Ping Ana“, druge po veličini osiguravajuće kompanije u Kini, pri čemu su Goldman i Kredi Svis svedeni na nivo običnih finansijskih savetnika.
„Ping An“ je prošle nedelje rano ujutro uslovno odobrio spisak investitora koje su odabrali Goldman i Kredi Svis, što je bila faza u procesu koju je jedna osoba bliska potpisnicima ugovora opisala kao „stajanje pred oltarom i vađenje burme iz džepa“. Ali do ranog popodneva istog dana rečeno im je da je ugovor dobila rivalska lista ulagača koju je sastavio Morgan Stenli. Taj spisak, na kojem se, kako kažu upućeni, nalaze i Džek Ma (Jack Ma) i Poni Ma (Pony Ma), osnivači kineskih tehnoloških kompanija „Alibaba“ i „Tensent“ (Tencent), imao je povoljniju cenu od ponude Goldmana i Kredi Svisa.
Morgan Stenli, Goldman i Kredi Svis odbili su da daju komentar.Konkurencija na tržištu akcija je posebno jaka u Aziji, gde ovi poslovi ostvaruju oko 40 procenata ukupnih prihoda industrije, u poređenju s približno jednom četvrtinom u SAD ili Evropi. Banke kažu da je „Ping An“ otvorio ovaj posao drugim kompanijama kada su prethodni pokušaji Goldmana i Kredi Svisa da sastave održivi spisak investitora potrajali duže nego što je bilo očekivano.„Video sam mnogo poslova u kojima iz nekog razloga dođete u sukob s pokroviteljem emisije ili isključite neku banku iz jednog dela posla, ali ne mogu da se setim da se nešto ovako, ovakvog obima, ikad ranije desilo“, izjavio je jedan iskusni bankar s tržišta akcija koji nije bio uključen u ovu transakciju.
„Ping An“ je bio primoran da planove za prikupljanje kapitala iznese u javnost pre skoro mesec dana, kada je kineska Komisija za regulativu hartija od vrednosti neočekivano objavila svoje odobrenje za ovu transakciju na zvaničnoj internet stranici i tako uhvatila nespremne kako kompaniju, tako i bankare. Komplikacija u sklapanju ugovora proistekla je iz želje „Ping Ana“ da ograniči spisak investitora kako bi izbegao porez.Ovim ugovorom Morgan Stenli je skočio sa trećeg na prvo mesto na Dilodžikovim tabelama za tržišta akcija i kapitala s transakcijama u vrednosti od 16,2 milijarde dolara u Aziji (ne računajući Japan) obavljenim ove godine. Slede Goldman, Džej Pi Morgan (J. P. Morgan) i Kredi Svis sa 14,1, 11,8 i 11,5 milijardi dolara.Jennifer Hughes - Hongkong
